国家生态环境部对EOD有其官方定义。生态环境导向的开发模式(简称‘EOD模式’),是以生态保护和环境治理为基础,以特色产业运营为支撑,以区域综合开发为载体,采取产业链延伸、联合经营、组合开发等方式,推动公益性较强、收益性较差的生态环境治理项目与收益较好的关联产业有效融合,统筹推进,一体化实施,将生态环境治理带来的经济价值内部化,是一种创新性的项目组织实施方式。

简单说就是将没有直接收益的环境治理项目,与产业项目进行打包,用产业项目的收益去反哺环境治理项目的投入。

中机院能提供的服务
中机院可提供从项目策划-申报入库-授信落地一站式、全流程EOD模式咨询服务,具体为EOD项目策划、项目规划设计、项目可行性研究报告编制、项目申报方案编制、项目融资资源对接及项目融资方案编制、绩效评价等综合咨询服务。

项目策划包装

EOD规划及可研

授信落地服务

申报入库服务

EOD模式
EOD项目三个核心要点

一是“融合”:肥瘦搭配,推进公益性生态环境治理与关联产业开发项目有效融合。

二是“一体”:一个市场主体统筹实施,将生态环境治理作为整体项目一体化推进,建设运维一体化实施。

三是“反哺”:在项目边界范围内力争实现项目整体收益与成本平衡,减少政府资金投入。

EOD模式优势

EOD模式能够在一定程度上解决生态环境治理融资难的问题,提升生态环境治理项目造血能力。实现环保产业潜在市场向现实市场的转化,推进环保产业持续发展。这与其以下几个显著特点和优势分不开的。

项目总体打包
EOD模式优势在于支持项目总体打包开发,打包范围非常广,可以包括已建、在建或未建项目,公益、准公益性或经营性项目,又或者一、二、三产项目,都可以进行总体打包,拼盘开发。
多元资金拼盘
从资金渠道来看,PPP、社会资本、中央预算内补助等均可用于EOD项目开发,更值得关注的是,不足部分还可以由政策性银行解决。
项目融资优势
EOD模式相较于其他的项目贷,其融资优势非常显著。一是贷款利率低,可享受政策性银行贷款和行业贴息;二是贷款周期可长达30年; 三是融资金额大,可高达几十亿。
落地高效快速
从工作实践来看,EOD项目前期申报时间短,落地快,从项目包装到入库审批,再到融资落地,平均周期约6个月
EOD成功关键
EOD模式大行其道,究其原因,主要有以下四大关键促进因素——政策鼓励、资金支持、落地加速、试点扩大。
政策鼓励:从企业探索到政府主推演变
EOD模式在国内的探讨,最早是2014年,中信国安在北海开展EOD项目实践;2018年以来,中交集团也开始加入,如其蓟运河(蓟州段)EOD项目。2018年8月,生态环境部《关于生态环境领域进一步深化“放管服”改革,推动经济高质量发展的指导意见》提出开展EOD模式,推进生态环境治理与生态旅游、城镇开发等产业融合发展,2020年启动第一批试点申报,2022年批复第二批项目,由此,EOD模式进入到政府主推发展阶段。
资金支持:从发展理念到融资工具转型
正如前文所说,EOD模式银行的配合度较高,政策规定,在EOD项目中,资金不足部分可以通过向国开行申请贷款获取。《关于同意开展第二批生态环境导向的开发(EOD)模式试点的通知》中提到,“国家开发银行有关分行对符合条件的试点项目,按照精准施策、市场化运作和风险可控原则,发挥开发性金融大额中长期资金优势,统筹考虑经济效益和环境效益,在资源配置上予以倾斜,加大支持力度”。
落地加速:从试点布局到常规申报升级
2020-2021年,是EOD模式试点申报阶段,2020年下发文件征集项目时间为2020年9月,批复时间为2021年4月27日;2021年下发文件征集项目时间为10月13日,批复时间为2022年4月底。之后,EOD模式由试点转为常规的项目入库制,主要有三大变化:

①项目成熟一个入库一个,非试点统一批复(各省操作方式不同);
②各省(区)项目数量由3个变为5个;
③贷款银行由1家变为两家,即国开行与农发行两家银行。
试点扩大:从国家层面到地方层面拓展
目前EOD模式项目库包括国家库和地方库两类。国家库由生态环境部、国家发改委、国开行进行统一批复、评审和授信,试点时期计划投入5000亿元;此外,地方也在探索建立地方库。譬如安徽省,2021年7月9日,安徽省生态环境厅与国家开发银行安徽省分行、中国工商银行股份有限公司安徽省分行、中国农业发展银行安徽省分行共同建立安徽省库;浙江省生态环境厅、国家开发银行浙江省分行,十四五期间意向合作融资总量不低于600亿元;山东省生态环境厅、山东省发展改革委、国家开发银行山东省分行与2021年7月联合印发《关于推荐生态环境导向的开发模式试点项目的通知》,正式开启省级EOD模式试点。
EOD项目包装
哪些项目可以包装成为EOD项目?

根据环办科财〔2022〕6号《生态环保金融支持项目储备库入库指南(试行)》文件精神,入库项目的环境治理内容应属于以下八个领域:大气污染防治、水生态环境保护、重点海域综合治理、土壤污染防治、农业农村污染治理、固废处置及资源综合利用、生态保护修复、其他环境治理。

EOD项目关联哪些产业?

根据生态环境部公布的第一批、第二批试点名单,统计目前已入库的项目,其关联的产业门类丰富,主要包括以下类型,涉及一、二、三产多门类,可包括园区开发、城市开发等综合开发项目。在产业选择时,需要考虑产业与环境治理的关联性,构建两只之间的“榫卯关系”。

  • 体育及赛事
  • 影视产业
  • 城市开发
  • 数字经济
  • 高端制造
  • 产业园区
  • 节能环保及循环经济
  • 现代物流
  • 资源开发
  • 旅游产业
  • 健康产业
  • 新兴行业
  • 商务、金融
  • 新能源
  • 现代农业
EOD项目申报
EOD模式试点申报操作流程主要有三步,包括项目策划、包装与申报,评审批复或项目入库,授信与贷款。
①项目策划、包装与申报
各地方以实施方案的形式申报入库,市县层面组织申报、项目策划和遴选等工作。在这个阶段,核心是要开展实施方案编制工作。
②评审批复或项目入库
通过项目初选,由省生态环境厅等审核报送,国家审批。经过形式校核、专家指导、现场调查三个环节,按照特定标准进行项目遴选,获得批复入库。在这个阶段,核心是要组织专家评审会。
③授信与贷款
在这个阶段,银行会侧重从资金贷款回收等角度开展评估,重点考虑现金流和资产,借款人资质,建设项目内容,市场财务表现等。在这个阶段,核心是要与银行对接,考虑银行诉求编制针对性的实施方案。

EOD模式试点项目申报中,有4个关键要点需要注意。

①申报资金的要求
地市级及以上政府作为申报主体的EOD项目,原则上投资总额不高于50亿元;区县级政府作为申报主体的项目,原则上投资总额不高于30亿元。
②申报主体的要求
项目实施单位仅为一个市场主体;环保信用评价不是最低等级;主营业务范围应包含生态环保行业。
③申报项目的要求
依托项目均须完成项目可研批复或备案等立项工作;单体子项不超过5个;强化公益性较强、收益性差的生态环境治理项目与收益较好的关联产业一体化实施。
④财务的要求
项目整体收益与成本平衡;要满足合规性要求:不以土地出让收益、税收、预期新增财政收入等返还补助作为项目收益;除规范的PPP项目外,不涉及运营期间政府付费。
核心理念:确保审批的项目符合EOD理念要求;
项目要求:
(1)区域性生态环境问题的严峻性和针对性;产业的关联性和创新性;
(2)格式审查:一体化的实施主体、项目可研立项批复;
(3)实施主体:信用等级不是最低等级即可。

财务要求:
(1)资金总体平衡性;
(2)收入来源的合规性;
(3)创新性,如自然资源资产使用权或特许经营权,碳汇碳排放区等。
核心理念:风险防范和规避不良贷款;
项目要求:
(1)优先支持列入国家或省级环保规划项目;
(2)格式审查:要求整体编制统一的可行性研究报告;
(3)实施主体:信用等级越高越好;从申报要求看,民企、国企均可,但在实际操作中,国开行只接受国企。

财务要求:
(1)资金总体平衡性;
(2)收入来源的合规性;
(3)现金流的稳定性、多元化和真实性;
(4)资产保值增值性。
EOD项目实施方案
EOD项目实施过程的难点

1、社会资本方的选择
按照项目落地难易程度排序为“产业、投资、建设”。在实践中大部分项目在选择社会资本方合作时,都需要建筑业企业与产业方组建联合体,用工程款的支付进度来约束产业的招商、投资和运营。以期实现EOD项目的成功。

2、咨询单位的选择
由于项目在实施过程中涉及到产业、投资、政府支付(或有)、工程进度、工程质量、工程造价、产业招商、产业运营、资产处置、经营指标核算、投融资测算等涵盖十多个专业的问题,一般需要具有较强咨询实力的咨询单位来对项目进行全过程一体化的咨询服务。
EOD项目咨询,主要包涵三个阶段的咨询服务:

01 项目准备阶段
项目策划
实施方案
入库服务
融资服务
02 项目招采阶段
选择社会资本方的市场测试
产业优化
合同体系编制
招标代理
03 项目实施阶段
项目管理
招商管理
造价、监理、BIM
投融资、绩效评价等。